Los chilenos navegaron un panorama financiero complejo durante el cuarto trimestre de 2025, con un optimismo sobre las finanzas futuras que se moderó, mientras aumentó el sentimiento neutral.
La inflación continuó siendo la principal preocupación de los consumidores, seguida de cerca por el empleo y las tasas de interés, lo que refleja una persistente incertidumbre macroeconómica.
Estos fueron algunos de los hallazgos del Estudio Consumer Pulse T4 2025 de TransUnion, que explora cómo han cambiado las finanzas de los hogares y qué esperan los consumidores hacia el futuro.
El estudio mostró que las finanzas de los hogares se alinearon con los planes de los consumidores con mayor frecuencia que en el mismo trimestre de 2024 (36%, un punto porcentual más), mientras que menos personas reportaron resultados mejores a los planeados (29%, dos puntos porcentuales menos) y ligeramente más indicaron resultados peores a lo previsto (35%, un punto porcentual más).
A su vez, el optimismo sobre las finanzas de los hogares para el próximo año cayó tres puntos porcentuales, ubicándose en 64%, mientras que la neutralidad aumentó tres puntos porcentuales hasta 22%, lo que señala un cambio hacia una postura más cautelosa.
La inflación en bienes de uso cotidiano se mantuvo como la principal preocupación entre los consumidores chilenos, clasificada dentro de las tres principales inquietudes por el 72% de los encuestados (dos puntos porcentuales más que en el T4 2024), seguida por el empleo con 60% (cuatro puntos porcentuales más) y las tasas de interés con 36% (cuatro puntos porcentuales menos).
En un contexto en el que el 73% de los ingresos de los hogares disminuyeron o se mantuvieron sin cambios, más de un tercio (35%) de los chilenos esperaba incumplir al menos una obligación en los próximos meses, lo que representa un aumento de siete puntos porcentuales frente al año anterior.
Para enfrentar esta situación, los consumidores planean realizar pagos parciales (34%), buscar trabajos por encargo (30%) y utilizar sus ahorros (28%).
Los planes de gasto con visión prospectiva se mantuvieron cautelosos: el 47% esperaba reducir el gasto discrecional en los próximos tres meses (cinco puntos porcentuales más que en el T4 2024) y el 44% planeaba reducir compras de alto valor (cinco puntos porcentuales más que el año anterior).
“La economía chilena se encontraba en una fase de recuperación cautelosa durante el último trimestre de 2025, en un momento en el que el PIB se contrajo ligeramente, la inflación se moderó y el banco central redujo su tasa de política monetaria”, afirmó Juan Pablo Muñoz, gerente general para Chile en TransUnion.
“Estos factores ayudan a explicar por qué los consumidores son más cautelosos que hace un año. Las persistentes preocupaciones sobre la inflación, el empleo y las tasas de interés, en un contexto en el que muchos ingresos de los hogares se mantienen estancados, subrayan la importancia del acceso al crédito y de una gestión financiera activa.”
Cambios En Las Actitudes Frente Al Monitoreo De Crédito
Los hábitos de monitoreo de crédito cambiaron en el T4 2025, ya que menos chilenos indicaron que no realizan monitoreo (30%, un punto porcentual menos que el año anterior), mientras que quienes realizan revisiones mensuales aumentaron ligeramente hasta el 22% (dos puntos porcentuales más).
La proporción de consumidores que considera importante el monitoreo de crédito se mantuvo sólida en 84%, lo que señala un compromiso sostenido.
Las razones para monitorear evolucionaron: el 24% lo hace para protegerse contra el fraude, mientras que otros lo utilizan para mejorar su puntaje (21%) y para verificar la precisión de la información (22%).
El interés en ofertas de crédito cayó al 28%, lo que sugiere un mayor enfoque en la seguridad por encima de beneficios promocionales.
La apertura hacia el uso de datos alternativos se moderó, pero se mantuvo relevante: el 41% de los chilenos cree que su puntaje mejoraría si se consideraran datos no tradicionales (cinco puntos porcentuales menos que el año anterior).
Esto indica un optimismo cauteloso frente a métodos innovadores de calificación, incluso cuando los consumidores priorizan la protección contra el fraude y la precisión en sus comportamientos de monitoreo.
Los Consumidores Chilenos Siguen Siendo Vulnerables Al Fraude Digital
La mayoría (63%) de los consumidores reportó no estar al tanto de intentos recientes de fraude, lo que indica una posible falta de conocimiento de cómo se presenta el fraude y una brecha en la conciencia sobre este riesgo.
Mientras tanto, el 28% fue objeto de esquemas de fraude, pero evitó pérdidas, y el 10% se convirtió en víctima. Aunque la proporción de consumidores que supo que su información personal estuvo expuesta en una filtración de datos aumentó al 15%, menos personas tomaron medidas de protección posteriormente: solo el 52% cambió la contraseña afectada, el 27% canceló métodos de pago y apenas el 7% congeló su crédito.
Los chilenos tomaron menos medidas preventivas para protegerse frente a preocupaciones de ciberseguridad: el cambio de contraseñas cayó seis puntos porcentuales frente al año anterior, ubicándose en 59%; la implementación de autenticación multifactor disminuyó al 23% (tres puntos porcentuales menos); y la revisión del reporte de crédito bajó al 14% (cuatro puntos porcentuales menos).
En contraste, no hacer nada aumentó cuatro puntos porcentuales hasta 25%, principalmente por incertidumbre (27%) o por sentirse abrumados (15%).
